期权费和执行价格有什么区别

1. 期权费和执行价格有什么区别

期权费和执行价格有3点不同：
一、两者的实质不同：
1、期权费的实质：指期权合约买方为取得期权合约所赋予的某种金融资产或商品的买卖选择权而付给期权合约卖方的费用。

2、执行价格的实质：指期权交易双方商定在规定未来某时期内执行买权和卖权合同的价格。
二、两者的规定不同：
1、期权费的规定：一般，签订的期权合约的平均期权费为合约交易的金融资产或商品价格的10% 左右。
2、执行价格的规定：执行价格确定后，在期权合约规定的期限内，无论价格怎样波动，只要期权的买方要求执行该期权，期权的卖方就必须以此价格履行义务。
三、两者的性质不同：
1、期权费的性质：期权费通常在交易后两个营业日交付，它代表了买方最大的损失额，从而也代表了卖方最大的利润额。
2、执行价格的性质：对于外汇期权来说，执行价格就是外汇期权的买方行使权利时事先规定的汇率。
参考资料来源：百度百科-期权费
参考资料来源：百度百科-期权执行价格

2. 期权费和执行价格有什么区别?

期权费是买方给卖方的权利金，执行价格是双方协定的标的物的价格。

3. 期权价格就是执行价格吗？两者是不是一个概念？

完全不是一个概念。比如：
某只A股的市场价格是10元。该股票的对应的认购期权，行权价是5元，该期权自身的市场买卖价格是4.5元。
根据以上例子：
4.5元就是期权价格（也称权利金），这是期权自身的交易价格。
5元就是执行价格（也称行权价格），也就是你可以在期权约定的时间内，按照5元去买入对应的A股（不论当时该A股的市场价格是多少）。
期权价格（4.5元），指买卖期权本身的价格。
执行价格（5元），指行使权利去买入A股的股票价格。
根据以上例子，假设现在可以立即行使权利，则：（1）你如果行使权利，则可以按5元的执行价买入A股，股票到账后，可以按10元的市场价卖出A股，你可以赚5元。（2）你不行使权利，而是直接按期权价格卖出期权本身，则可以得到4.5元。相比之下，选择行使权利更好。
这样解释相信你就能理解了。

4. 看涨期权价格与执行价格关系

　1、标的资产的市场价格
　　标的资产市场价格与期权的执行价格之间的关系：
　　一般来说，对于看涨期权来说标的资产价格上涨，期权价格也会随着上涨，标的资产价格就会发生下跌，期权价格也就会跟着下跌，这和标的资产价格是同向的。
　　而看跌期权则是反向的，标的资产价格上涨，则期权价格下跌，标的资产价格下跌，则期权价格上涨。
　　其次就是行权价与期权之间的价格关系。看涨期权，只要行权价越高，那么期权价格越低，如果行权价格越低，那么期权价格就越高，而看跌期权则正好是相反的。
　2、期权合约的时间
　　期权的有效性，也就是时间带来的可能性对于看涨期权来说，如果期权的有效期越长，那么期权价格就越高;假如期权有效期越短，那么期权价格就越低。对于看跌期权来说也是一样的。
　　为什么会这个样子呢?因为对于期权来说，我们给予他的时间越长我们赋予他的可能性就越多，涨到某个位置，或者跌到某个位置的可能性就越大，大家愿意为多出来的时间花这个钱，来买可能性;
　　而时间的价值，是逐渐衰退的，当月合约的时间价值，衰退的是最快的。
　3、标的的资产波动率
　　很多人不懂波动率对期权合约的价格是如何影响的，这里做一个比较简单的比喻：
　　比如同一部车子：
　　A开的车子，一年能出事故8回，保险出险次数很多。
　　而B所开的车子，一年里是0事故，就没有出过险。
　　那这两个人的保险费，完全就不是一个概念。因为资产的风险率是不一样的，如果买保险的话，肯定比B的保险贵得多。因为在A发生事故的可能性更高，那标的被保险的可能性也就更高了，也就是波动率更高，所以A君买保险肯定是更贵的。
　　而B，发生事故的可能性很低，波动也就会更平缓点，所以，保险费就相对便宜。
　　那这个在期权上就容易理解了。波动率越高那期权合约的价格越贵，波动率越低期权合约的价格越便宜。
　　当波动率开始拉升的时候，带动期权合约的价格上涨。
　4、无风险利率
　　无风险利率对期权价格影响不是很直接，短期内对期权价格的影响其实也不大，他只对卖方的一些策略有一些影响。
　5、标的资产收益
　　标的资产分红付息等将降低标的资产的价格，如果期权执行价格不便，则会引起看涨期权价格的下降，看跌期权价格的上升。一般对于指数类的期权来说影响也不会太大。
　　这五个因素是通过影响期权的内在价值和时间价值来影响期权价格。哪个影响期权内在价值呢?标的资产市场价格一般和期权的执行价格，其他的主要是对时间价值影响大一些。
　　期权价格减去内在价值就是他的时间价值，这些时间价值就包含了期权的波动率，隐含波动率等因素，都包含在这里面。

5. 期权价格与执行价格

比如你现在你买入一个合约，合约内容为12月某天你以6000的价格买一个iphone6s
plus。你需要支付权利金50元。那么这个6000就是执行价格，无论市场价格怎么变动，最后若你选择行权的话，购买价格都是6000。

6. 在期权有效期内，基础资产的收益会使看涨期权价格上升还是下跌？ 请解释清楚一点，谢谢。

基础资产是指期权的标的资产。
看涨期权又称买进期权,是指期权的购买者拥有在期权合约有效期内按执行价格买进一定数量标的物的权利。
期权的标的资产收益，比如像期权的标的股票分红，除权，那么股票的价格就会下跌，因此，看涨期权的价格也就随着下跌。
换句话说，如果资本市场上该只股票的价格上涨，那么它的看涨期权也就上涨。
呵呵~ 估计你是没有理解基础资产的 收益 的意思 ~

7. 为什么当基础资产价格等于协议价格时,期权价值最高

基础资产价格等于协议价格时，并不是期权价值最高，而是期权的时间价值最高（期权价格＝内涵价值+时间价值）。
从期权的BS公式可以推算出不同行权价的时间价值，平值期权的时间价值最高。
而从直观理解上来说，平值期权的时间价值最大，交易通常也最活跃，因为时间价值就是投机价值。对于平值期权而言，期权向实值还是向虚值转化的方向难以确定，转为实值则买方盈利，转为虚值则卖方盈利，故投机性最强，时间价值最大。

8. 为什么标的资产价格越高 期权的执行价格越低？？

如果这个收益率是指实际收到的股利的收益率，那么这个问题就很好理解。因为企业发放现金股利的时候，在不考虑其他因素的情况下，股票的价格是会降低的，股票价格越低，看涨期权价值就越低，而看跌齐全价值就越高。拓展资料： 什么资产的收益率最高？ 第一类资产是现金。根据西格尔教授收集的数据，200年前的一块钱相当于今天的5分钱，它贬值了95%。这个也是比较好理解的，由于通货膨胀的原因，钱只会是越来越不“值钱”了，相信稍微有点年龄的投资者都会有切身体会。 第二类是贵金属，以黄金最具代表性。200年前如你用一块钱买到的黄金，在200年后大概能卖到三块多钱，升值了三倍多。这个数据对于大家来说好像也没有什么冲击，但是对比现金的贬值速度，这个其实也是在大幅贬值的。第三类是短期债券。短期债券在过去200年大概涨了270多倍。这个看不出来是好是坏？ 第四类是长期债券。长期债券的收益率比短期债券要好多了，在过去200年里涨了1600多倍。大家可能咋一看，觉得这个表现还是相当不错的？最后一类就是股票资产了。股票资产在过去200年上涨了100万多倍，大家是不是觉得匪夷所思？以上四类资产的收益率与股票资产比较，简直不值得一提，但是我们如果把这100万多倍的回报率换算成年化收益率的话，也才百分之六点几，这就是复利的威力。上面这个数据比较，跟很多投资者的认知会有很大的区别，但这就是现实世界的真实情况，很多金融资产长期来看是价值毁灭，是无论如何也跑不赢通货膨胀的。而股票资产的背后是上市公司的股权，上市公司是可以享受到经济增长、货币增发、人口红利等方面的益处的，因此股票资产长期表现最好，也是很好理解的。